Pruebas históricas de bots de criptomonedas: la tasa de aciertos no es el resultado neto

Una tasa de aciertos del 80% puede acompañar a una prueba histórica perdedora de un bot de criptomonedas. La información que falta es cuánto aporta cada ganancia y cada pérdida, y qué incluye el total informado. Empieza por comprobar la contabilidad antes de comparar estrategias.

La evaluación de agentes antifraude de Coinbase Engineering del 7 de octubre ofrece un paralelismo oportuno: las métricas complementarias revelan compensaciones que una única puntuación principal puede ocultar. La detección de fraude no es negociación y Citrine no utiliza ese agente. La lección útil es examinar lo que una medida deja fuera.

Define el denominador

Aquí, la tasa de aciertos significa operaciones cerradas ganadoras divididas entre todas las operaciones cerradas: ganancias, pérdidas y resultados nulos. En este ejemplo no hay resultados nulos. En otros casos, comprueba si se excluyen las operaciones con resultado cero y si «ganadora» se mide antes o después de costos. Las operaciones abiertas, las órdenes rechazadas y las señales no son operaciones cerradas; contarlas responde a otra pregunta.

Dos estrategias, 100 operaciones cerradas cada una

Estos son ejemplos de cálculo ficticios, no resultados de Citrine ni de clientes, ni una recomendación. Ambas estrategias tienen 100 operaciones cerradas. Supón tamaños de posición iguales en todas las operaciones de ambas, sin capitalización y todavía sin costos.

Estrategia A: 80 ganancias × +$5

+$400

Estrategia A: 20 pérdidas × -$25

-$500

Estrategia A: total antes de costos

-$100

Estrategia B: 40 ganancias × +$20

+$800

Estrategia B: 60 pérdidas × -$10

-$600

Estrategia B: total antes de costos

+$200

A acierta 80/100 = 80%; B acierta 40/100 = 40%. La ganancia media de A es de $5 y la magnitud media de sus pérdidas es de $25; las de B son $20 y $10. Entre todas las operaciones cerradas, A promedia -$1 por operación y B +$2 antes de costos. La frecuencia no sustituye al tamaño. Ningún ejemplo predice resultados futuros.

Concilia costos y financiación

Para conciliar un total antes de costos, resta las comisiones de entrada y salida y los cargos de financiación, suma los abonos de financiación y contabiliza el deslizamiento si no está ya reflejado en los precios. No restes ningún costo dos veces. Una etiqueta «neto» no basta: comprueba qué costos y eventos de financiación incluye. La falta de datos de financiación no es un cero verificado.

Las operaciones cerradas no son toda la ejecución

El total de operaciones cerradas excluye las ganancias o pérdidas no realizadas de las posiciones que siguen abiertas al cierre del período. El cambio de patrimonio de toda la ejecución puede incluir esa exposición y financiación ajena a las operaciones cerradas. Compara el patrimonio inicial y final sobre la misma base, separando depósitos o retiros si los hubiera. Indica si al final las posiciones se dejaron abiertas, se valoraron a mercado o se cerraron forzosamente.

Haz una comparación justa

• Concentración: comprueba si unas pocas ganancias grandes, un producto o un día dominan el resultado. Examina también las rachas de pérdidas y la caída máxima.
• Muestra y fechas: 100 operaciones de una misma fase del mercado no son 100 pruebas independientes. Iguala las horas de inicio y fin, la zona horaria y la cobertura de datos.
• Dimensionamiento: mantén comparables el capital inicial, las cantidades y la asignación. Un tamaño distinto o la capitalización pueden explicar las diferencias en dólares sin que haya mejores señales.
• Selección: incluye períodos desfavorables y períodos de prueba no utilizados en los ajustes. Ajustar repetidamente sobre la misma muestra puede favorecer el azar.